ESG in der Supply Chain - Wettbewerbsfaktor, Chance und Werttreiber

ESG und der Return on Investment (ROI)

Die Behauptung, dass Unternehmen ihre Gewinne reduzieren, wenn sie ESG-Programme umsetzen, ist nicht länger haltbar. Vielmehr werden durch die Umsetzung derartiger Maßnahmen nachweislich nicht nur die übergeordneten Ziele erreicht, sondern auch der ROI sowie ein Mehrwert.

Wettbewerbsvorteile – Unternehmen, die eine konsequente ESG-Strategie umsetzen, profitieren von einem entscheidenden Wettbewerbsvorteil. Ein Unternehmen, das sein ökologisches und soziales Engagement nachweisen kann, zeigt Stabilität und Verlässlichkeit - auch gegenüber Investoren und Partnern. JP Morgan⁴ zufolge gibt es zunehmend Belege für eine positive Korrelation zwischen ESG und wirtschaftlicher Leistung. In einer anderen Studie⁵ wurde festgestellt, dass für jeden zusätzlichen Punkt in der kumulativen ESG-Bewertung eine Steigerung von 8 % erzielt wurde.

Personal und Produktivität – In den letzten zehn Jahren kristallisierte sich in fast allen Umfragen der Branche der Fachkräfte- und Personalmangel als größte Herausforderung heraus. Führungskräfte, die ihre Mitarbeitenden dazu inspirieren, sich gemeinsam für ein positives, prosoziales Ziel einzusetzen, spornen sie zu höheren Leistungen an und schaffen gleichzeitig Loyalität gegenüber dem Unternehmen. Ohne ESG-Initiativen wird leicht der Eindruck erweckt, dass ein Unternehmen ausschließlich profitorientiert ist. Und wenn von dieser Seite kein Interesse an den Mitarbeitenden erkennbar ist, warum sollten diese dann im Umkehrschluss im Sinne des Unternehmens handeln? Studien belegen, wie stark es Millennials und die Generation Z als dominierende Gruppe der Erwerbstätigen beeinflusst, wie sich Unternehmen hinsichtlich ESG positionieren.

Langfristige Investitionen in Nachhaltigkeit – Die meisten Unternehmen kommen irgendwann an den Punkt, an dem veraltete, weniger effiziente und weniger nachhaltige Anlagen und Systeme ausgedient haben. Einige tauschen sie dann vielleicht gegen kostengünstige Technik aus, anstatt sich für ESG-freundliche Lösungen zu entscheiden. Diese sind zwar in der Anschaffung teurer, aber dadurch, dass sie weniger CO2-Emissionen verursachen, erzielen sie langfristig mehr Einsparungen. Es ist wichtig, sich frühzeitig mit Veränderungen auseinanderzusetzen. Andernfalls verlieren Unternehmen den Anschluss, wenn neue Gesetze und Vorschriften in Kraft treten.

Operative Kosten senken – Durch ESG-Pläne und -Projekte, die Einsparungen beim Energieverbrauch und Reduzierung von Abfall fokussieren, können Unternehmen auf breiter Ebene erhebliche Kosteneinsparungen erzielen. Owens Corning⁶ ist überzeugt, dass sich jährlich 1,6 Millionen US-Dollar einsparen lassen - reinvestiert in 31 Nachhaltigkeitsprojekte würden sie einen ROI von 1 bis 3 Jahren erzielen. Einige Beispiele dafür:

• Effiziente Beleuchtung
• Drucklufteffizienz
• Effizienzverbesserungen für Pumpen, Motoren und Infrastruktur
• Operative Verbesserungen durch Automatisierung und Prozessoptimierung
• HLK-Effizienz (HLK = Heizung, Lüftung, Klimatechnik)

Geringere Abhängigkeit von fossilen Brennstoffen – Marktschwankungen, geopolitische Konflikte sowie andere Faktoren können die Kosten für Brennstoffe unerwartet in die Höhe treiben und ihre Verfügbarkeit einschränken. Diese Volatilität kann die Margen erheblich schmälern und die Betriebskosten erhöhen. Die Investition in saubere, erneuerbare, emissionsfreie Energie wie Sonne, Wind, Wasserkraft und Geothermie verringert die Abhängigkeit von unkontrollierbaren Brennstoffkosten. Auch Elektrofahrzeuge zum Warentransport innerhalb und außerhalb des Lagers tragen zu einer saubereren und sichereren Umgebung für Mitarbeiter und Kunden bei.

Investitionen in Nachhaltigkeit und Regularien treiben die Akzeptanz voran

In den letzten fünf Jahren ist die Überzeugung gewachsen, dass Aktivitäten hinsichtlich ESG Hauptindikatoren für die Gesamtleistung und den Wert von Unternehmen sind. In einer Umfrage aus dem Jahr 2018¹²führten 32 % der Anleger eine ESG-Leistungsbewertung bei Organisationen durch, in die sie potenziell investieren könnten; bis 2020 stieg diese Zahl auf 72 %.

Der Druck auf Unternehmen zur Einführung von ESG-Praktiken wird steigen – sowohl von staatlicher Seite als auch von Finanzorganisationen. Die Securities & Exchange Commission (SEC) analysiert aktuell ein wirksames ESG-Offenlegungssystem, das börsennotierte Unternehmen dazu verpflichtet, ihre ESG-Strategien und Klimarisiken anzugeben.

Der amtierende Director of Corporate Finance der SEC, John Coates, sagte kürzlich: „Die SEC ist gut vorbereitet, um die Diskussion zu eröffnen, wann und wie ESG-Daten und Klimarisiken offengelegt werden müssen. Es muss ein entsprechendes effektives System geben, das die Transparenz von zuverlässigen, relevanten und global vergleichbaren ESG-Informationen fördert, und es muss ein Konsens darüber herrschen, wie dieses System in Zukunft gepflegt werden soll.“

Für Unternehmen, die weiterhin nicht aktiv werden und so lange abwarten, bis die Richtlinien verpflichtend sind, wird es härter – nicht nur im Hinblick auf die ESG-Berichterstattung, sondern auch in Bezug auf Reputation und Kundentreue.